最近一個月以來，沃森生物股價累計下跌超30%，導致持有該股票的基金單位凈值也隨之大幅下跌。當沃森生物成為資本市場的“燙手山芋”的時候，各大基金公司爭相拋售，招商基金卻因成了“接盤俠”引發(fā)眾議。

據(jù)《每日財報》了解，持有沃森生物最多的基金是招商基金旗下招商國證生物醫(yī)藥指數(shù)分級基金(以下簡稱：招商國證)，截至今年三季度末，該基金持有該公司2440.13萬股。

經(jīng)計算，自三季度末以來，截至12月21日收盤，該基金持有的沃森生物累計縮水近3億。

被動指基逆勢加倉想“喊冤”

招商國證成立于2015年5月27日，幾年來其資產(chǎn)規(guī)模始終維持4億元上下，但隨著資本市場投資熱度升溫，在今年一季度末，其資產(chǎn)規(guī)模猛增到9.91億元，凈資變動率為78.27%。

二季度末，資產(chǎn)規(guī)模再度猛增到36.44億元，凈資變動率為267.71%;三季度末，資產(chǎn)規(guī)模進一步躍升至141.45億元，凈資變動率高達288.23%。

在資產(chǎn)規(guī)模飆升的同時，加倉自然也隨之而來。截至二季度末，招商國證持有沃森生物的股份數(shù)量為622.22萬股，持股市值僅為3.26億元，占總股本比例為0.40%，然而到三季度末，卻增持到2440.13萬股。

因此在12月7日當天，招商國證生物醫(yī)藥指數(shù)分級基金的相關資產(chǎn)縮水2.23億元。值得注意的是，持倉沃森生物的基金已從二季度的455家減少至三季度的105家，在多數(shù)基金拋售沃森生物之際，招商國證為何逆勢加倉呢?

對此，招商基金相關人士向《每日財報》解釋道，“招商國證屬于被動指數(shù)基金，而沃森生物屬于該類型基金必須標配的股票，此外，標的跟蹤也需按照相關指數(shù)權重進行倉位配比”。

由此看來，投資者在后期投資被動指數(shù)基金時需更加注意其中風險。此外值得注意的是，管理招商國證為基金經(jīng)理侯昊，他還管理著其它6只基金，管理總規(guī)模高達416.28億元。

與該公司其他“一拖多”基金經(jīng)理情況類似，管理的多只基金近一年業(yè)績均跑輸同類基金的平均水平。有業(yè)內(nèi)人士表示，“一拖多”可能會影響基金業(yè)績，持倉產(chǎn)品的研究覆蓋、流動性管理都對基金經(jīng)理提出考驗。

據(jù)天天基金網(wǎng)顯示，截至12月21日，擁有314只基金的招商基金，經(jīng)理人數(shù)量僅為50人，基金經(jīng)理人“一拖多”情況較為明顯。

“踩雷”名單常客

如果說2020年的諸多不確定性增加了投資配置的復雜性，那么回望以往招商基金的經(jīng)歷，沃森生物的案例恐怕只能算得上是“毛毛雨”。

成立于2002年12月27日的招商基金管理有限公司是中國第一家中外合資的基金管理公司，公司注冊資本金為2.1億元人民幣。目前，招商基金擁有兩家全資子公司，分別為招商財富資產(chǎn)管理有限公司和招商資產(chǎn)管理(香港)有限公司。

作為從業(yè)“歷史悠久”的基金公司，在“踩雷”方面同樣堪稱“資深”。2014年，招商基金“踩雷”獐子島，旗下招商安潤保本混合型基金是除保險機構外，單只持有該股最多的基金。

當年三季報顯示，招商基金持有獐子島119.99萬股，占基金資產(chǎn)凈值比例0.65%，占獐子島流通股本比例0.18%。

2018年，招商銀行爆出代銷的10億元“弘毅一期”夾層基金違約事件。本于2017年9月到期，直到2018年1月兌付還未完成。

2018年三季度，上海萊士炒股虧近20億，殃及15只基金踩雷，其中招商國證生物醫(yī)藥指數(shù)分級位列基金持倉市值比例第二。

2019年5月，光大證券發(fā)布公告稱，因合作基金項目投資失敗，導致出資28億元的招行優(yōu)先級資金血本無歸，涉及履行差額補足義務金額34.89億元。

2020年8月份，招商基金踩雷西水股份;

2020年11月，據(jù)媒體報道，招商銀行私人銀行客戶反映，五年前500萬元購買的該行代銷的“天風并購基金2號專項資產(chǎn)管理計劃”早在今年3月份就已到期，然而大半年項目還未順利退出。

上述代銷產(chǎn)品全稱“招商財富-天風并購基金1-4號資產(chǎn)管理計劃”，并購基金總規(guī)模10.01億元。

關鍵詞： 招商基金